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SEC, 내부 거래로 전 Microsoft 직원 기소

링크드인 / 경유 링크드인닷컴

Brian Jorgenson과 Sean Stokke는 헤지펀드를 시작하고 싶었고, 증권거래위원회가 두 사람을 상대로 제기한 고소장에 따르면 내부 정보를 거래하여 종자돈을 마련했습니다.

NS SEC, Jorgenson 기소 , Microsoft의 Treasure Group에서 근무한 32세의 사람과 그의 친구인 Sean Stokke는 2개월 동안 Microsoft와 함께 일한 데이 트레이더로, 세 가지 개별 사례에서 내부 정보를 거래했습니다. Barnes & Noble의 Nook 전자책 사업에 대한 투자; 2013년 7월 Microsoft의 기대 이하 4분기 실적 발표를 앞두고; 10월 Microsoft의 기대치를 뛰어넘는 1분기 실적 발표가 있기 전입니다. SEC에 따르면 거래에서 $393,125를 벌었다고 합니다.



워싱턴 서부 지역의 연방 검사는 형사 고소를 병행했습니다.



SEC의 불만은 내부자 거래 계획으로 변질된 우정의 그림을 그립니다. Jorgenson과 Stoke는 Jorgenson의 LinkedIn 프로필이 Parametric Portfolio Associates로 식별되는 투자 회사에서 둘 다 일할 때 SEC가 헤지 펀드를 시작하기로 결정했다고 SEC가 말하기 3년 전에 처음 만났습니다. 파트너가 시작할 예정인 펀드는 BioHawks Investment Group이라고 불립니다.

Microsoft가 전자책 리더 사업을 지원하기 위해 Barnes & Noble에 3억 달러를 투자하기로 결정했을 때 Jorgenson의 역할 중 하나는 '평가 및 개발'이었습니다.



마이크로소프트를 위한 잠재적인 투자.' SEC는 그가 2012년 4월 30일에 공개적으로 발표되기 최소 12일 전에 투자에 대해 알게 되었다고 주장합니다. 거래를 알게 된 후 불만 사항에는 SEC가 다음을 포함하여 둘 사이의 '강렬한 의사 소통 기간'으로 설명하는 내용이 자세히 설명되어 있습니다. 일련의 문자 메시지'와 두 번의 전화 통화.

거래의 일환으로 Microsoft와 Barnes & Noble은 기존 특허 분쟁을 해결하기로 합의했습니다. 이 분쟁은 Microsoft가 Barnes & Noble에 Nook 태블릿으로 Microsoft 특허를 침해한 혐의로 기소하면서 시작되었습니다. 당시에는 아이패드보다 더 저렴한 새로운 태블릿을 계속해서 반복하고 출시하는 Nook 비즈니스의 생명선으로 여겨졌습니다. 그러나 Nook은 경쟁 제품보다 훨씬 저렴한 Kindle 태블릿 라인을 정기적으로 업데이트한 Amazon과 경쟁이 엄청나게 치열합니다. 뿐만 아니라 Google의 Nexus 7과 같은 태블릿도 있습니다. 현재 세대 킨들 파이어 HD(Kindle Fire HD)의 가격은 139달러이며 아마존 프라임 무료 1개월이 포함되어 있으며, 보급형 누크(Nook) 태블릿은 129달러부터 시작한다.

SEC가 Jorgenson이 거래에 대해 처음 알게 되었다고 주장한 지 이틀 후, Stokke는 Barnes & Noble에서 콜 옵션을 구매하기 시작했습니다. 이 투자는 회사가 특정 더 높은 가격을 초과할 경우에만 돈을 버는 투자입니다. SEC는 Stokke가 총 203개의 콜옵션을 매수했다가 발표 후 즉시 매도하여 $185,000의 이익을 냈다고 주장합니다.



Microsoft는 2013년 7월 18일에 기대보다 11% 낮은 주당 66센트의 실망스러운 4분기 실적을 발표할 예정입니다. 실적 발표 후 주가는 35.44달러에서 31.40달러로 11% 하락할 것입니다. SEC는 Jorgenson이 다가오는 수입을 일주일 전에 처음으로 보았다고 말합니다. 불만 사항에 따르면 다음 날 Jorgenson은 Stokke에 전화를 걸어 30분 이상 이야기를 나눴고 나중에는 Stokke에 Microsoft가 '매우 그리워할 것'이라고 말했습니다. 스토케는 주식이 특정 가격을 넘어 하락할 때만 수익을 내는 풋옵션을 매수했다. SEC에 따르면 스토케는 1,000개 이상의 풋옵션을 매수했고 두 사람은 17만9000달러를 벌었다.

SEC는 Jorgenson과 Stokke의 최종 계획이 주당 54센트로 예상을 14% 상회한 마이크로소프트의 1분기 실적보다 앞서 있었다고 밝혔습니다. 10월 24일 발표 이후 주가는 6% 상승할 것입니다. 다시 한번, SEC는 Jorgenson이 다가오는 수입에 대해 통보를 받았고 Stokke에게 정보를 제공했다고 주장합니다.

불만 사항에 따르면 이번에는 Stokke와 Jorgenson이 기술주 바스켓을 반영하는 펀드에서 콜 옵션을 구입했으며 그 중 8%는 Microsoft였습니다. 이 펀드인 XLK ETF는 마이크로소프트 뉴스에 0.51% 상승할 것입니다. SEC에 따르면 두 사람은 펀드에서 600개의 콜 옵션을 매수하여 매각 시 13,000달러의 순익을 달성했습니다.



SEC는 또한 Stokke가 현금 거래에서 Jorgenson에게 지불했으며 'Microsoft 발표와 관련된 거래가 불법이며 '종이 흔적'을 남기고 싶지 않았기 때문에 지불이 현금으로 이루어졌다고 인정했습니다. 요르겐슨에게. 요르겐슨 말했다시애틀 타임즈 그는 Stokke로부터 $40,000를 받았다고 합니다.

Jorgenson은 또한 자신이 '탐욕'에 의해 동기가 부여되었으며 '국회의원은 할 수 있습니다'라고 스스로에게 말함으로써 자신의 행동을 정당화했다고 말했습니다.

SEC 집행 부서의 시장 남용 부서 책임자인 다니엘 호크(Daniel Hawke)는 '마이크로소프트의 기밀 정보에 대한 액세스를 남용하고 불법적인 거래 이익을 창출하는 것은 헤지 펀드를 시작하기 위한 현명하거나 합법적인 비즈니스 모델이 아닙니다'라고 말했습니다.

마이크로소프트가 검찰과 협력했지만, 더 나쁜 소식은 소프트웨어 거물이 특히 지금 필요로 하는 것이 아니다. 노쇠한 PC 기반 제국이 점차 쇠퇴하는 것을 보고 있기 때문이다. 회사는 최근 주요 조직 개편을 완료했으며 오랜 CEO인 스티브 발머가 사임할 것이라고 밝혔습니다. 마이크로소프트는 큰 변화의 일환으로 기업 서비스 회사든 애플과 더 비슷하게 보이는 윈도우 8 장치 제공업체든 아이덴티티와 관련하여 점점 더 많은 어려움을 겪고 있는 것으로 보이며 이와 같은 내부 사기는 확실히 도움이 되지 않습니다.